Prexubilouse por enfermidade en [[2007]] no [[IES Os Rosais 2]], de [[Vigo]]. No ano [[2010]] rexeitou o [[Premios da Cultura Galega|Premio da Cultura Galega das Letras]]<ref>{{cita web|apelidos=C.|nome=R.|título=Morre Agustín Fernández Paz, o autor máis querido das letras galegas|url=http://www.sermosgaliza.gal/articulo/cultura/morre-agust-n-fern-ndez-paz-autor-m-is-querido-das-letras-galegas/20160706181627049244.html|editorxornal=Sermos Galiza|dataacceso=13 de decembro de 2017}}</ref><ref>{{cita web|apelidos=Pereiro|nome=Xosé Manuel|título=Sen cartos pero con polémica|url=https://elpais.com/diario/2010/11/26/galicia/1290770306_850215.html|editorxornal=El País|dataacceso=13 de decembro de 2017}}</ref>. No ano 2013, foille concedido o Honoris Causa pola [[Universidade de Vigo]].<ref>{{cita novas|apelidos=Rey|nome=Noemí|título=Agustín Fernández Paz, seis lembranzas e unha narración no camiño ata o Honoris Causa|url=http://duvi.uvigo.es/index.php?option=com_content&task=view&id=6854|dataacceso=21 de outubro de 2016|obra=Duvi Uvigo|data=28 de xaneiro de 2013}}</ref>
O [[12 de xullo]] de [[2016]] morreu por volta das sete da mañá no seu domicilio en [[Vigo]],<ref>{{cita novas|título=Muere el escritor Agustín Fernández Paz|url=http://www.elmundo.es/cultura/2016/07/12/5784c1b022601d9d1f8b45e0.html|dataacceso=21 de outubro de 2016|data=12 de xullo de 2016|xornal=El Mundo}}</ref> logo de padecer dunha longa enfermidade. O 13 de xullo, celebrouse un multitudinario acto cívico no cemiterio de Vigo,<ref>{{cita web|título=A despedida de Agustín Fernández Paz|url=http://blog.xerais.gal/2016/a-despedida-de-agustin-fernandez-paz/|editorpáxina-web=Blog Xerais|dataacceso=21 de outubro de 2016|urlarquivo=https://web.archive.org/web/20161021194817/http://blog.xerais.gal/2016/a-despedida-de-agustin-fernandez-paz/|dataarquivo=21 de outubro de 2016|urlmorta=si}}</ref> co féretro arroupado coa [[bandeira galega]], e no que estiveron presentes familiares, amigos e personalidades da cultura, da educación e da política. O corpo foi incinerado e os seus restos foron trasladados a Vilalba, a súa vila natal, onde tamén se atopa soterrada a súa familia.<ref>{{cita novas|apelidos=C|nome=R|título=Morre Agustín Fernández Paz, o autor máis querido das letras galegas|url=http://www.sermosgaliza.gal/articulo/cultura/morre-agust-n-fern-ndez-paz-autor-m-is-querido-das-letras-galegas/20160706181627049244.html|dataacceso=20 de outubro de 2016|obraxornal=Sermos Galiza|data=12 de xullo de 2016}}</ref>
